Maverix Metals ha firmado un acuerdo definitivo, que aumenta el alcance de la adquisición previamente anunciada de un flujo de plata de una subsidiaria de propiedad total de Northern Vertex Mining.
Silver Stream ahora le da derecho a Maverix a comprar el 100% de la plata producida en la mina Moss de Northern Vertex, hasta que se haya comprado un mínimo de 3.5 millones de onzas de plata, luego de lo cual Maverix tendrá derecho a comprar el 50% de la vida útil de la producción minera.
Aspectos destacados de la transacción
Base de activos ampliada e incremento inmediato del flujo de efectivo: con la mina Moss recientemente logrando su producción comercial en septiembre de 2018, Silver Stream generará ingresos inmediatos para Maverix; añadiendo a su ya fuerte y creciente flujo de caja.
Activo operativo de bajo costo en jurisdicción estable: La mina Moss está en camino de convertirse en una operación de extracción a cielo abierto y lixiviación en pilas a bajo costo, ya que continúa optimizando el inicio de la puesta en marcha. Moss se encuentra en el noroeste de Arizona, una jurisdicción minera estable con una larga historia de operaciones mineras.
Transacción acumulativa: Silver Stream es un acrecentador para Maverix en todas las métricas clave, incluido el valor del activo neto, el flujo de caja y la producción por acción de oro equivalente atribuible.
Vida útil prolongada en la mina con un importante potencial de exploración y expansión: en octubre de 2017, Northern Vertex anunció los resultados de una evaluación económica preliminar (“PEA”) que describía una operación de 10 años que produce un total de aproximadamente 313,000 onzas de oro y 3,000,000 onzas de plata en un AISC (costo de mantenimiento total) de US $ 603 por onza de oro equivalente. Además, Maverix estará expuesto al importante potencial de exploración regional alrededor de la mina Moss, que consta de un paquete de reclamos minerales que abarca aproximadamente 4,150 hectáreas.
Dan O’Flaherty, CEO de Maverix, dijo: “Maverix se complace en asociarse con Northern Vertex al ofrecer una solución de financiamiento que les permitirá eliminar significativamente su balance general y mantener al equipo operativo de Moss completamente enfocado en desbloquear el potencial a largo plazo de la mina.
“La adición de este activo que fluye de efectivo en una jurisdicción estable fortalece aún más nuestra cartera y aumenta significativamente nuestra producción atribuible de metales preciosos por acción”.
Términos de Silver Stream
Maverix ha firmado un acuerdo de compra de plata definitivo (el Acuerdo de Stream) con Northern Vertex y su subsidiaria operativa, Golden Vertex Corp. (Golden Vertex). De conformidad con los términos del Acuerdo de Stream:
Maverix realizará un pago en efectivo por adelantado de US $ 20,000,000 a Golden Vertex, el propietario y operador de la mina Moss como contraprestación por el derecho a comprar, inicialmente, el 100% de la plata producida en la mina.
Una vez que Maverix haya comprado 3,500,000 onzas de plata, Maverix tendrá el derecho de comprar el 50% de la vida útil de la plata producida en la mina Moss.
Maverix realizará pagos continuos en efectivo a Golden Vertex equivalente al 20% del precio promedio de la plata por los 5 días hábiles consecutivos previos a la entrega.
El Silver Stream está vigente desde el 1 de octubre de 2018.
Silver Stream se aplica a todas las fases actuales y futuras de las operaciones en la mina Moss.
Las obligaciones de Golden Vertex en virtud del Acuerdo de Stream están garantizadas contra todos los activos de Golden Vertex a favor de Maverix, en una prioridad de primer nivel.
Se espera que la transacción se cierre a mediados de diciembre de 2018, y Maverix tiene la intención de financiar el pago en efectivo por adelantado a través del efectivo disponible y la facilidad de crédito renovable de la Compañía.
Mina de Moss
La mina Moss es 100% propiedad de Northern Vertex y está ubicada cerca de Bullhead City en el noroeste de Arizona. Produce 5,000 toneladas por día, a cielo abierto de lixiviación en pilas, oro y plata, está mina logró la producción comercial a partir del 1 de septiembre de 2018.
